近年來，來自英偉達的圖形處理單元（GPU）的應用數量顯著擴大。GPU 最有前途的新增長領域之一必須是人工智能 （AI）。這是因為高端 GPU 被認為更適合 AI 中所需的計算處理類型，特別是與 CPU 相比時。

AI 的興起增加了 GPU 需求，因此，對于高端 GPU 供應商而言，AI 是主要優勢。最大的受益者是英偉達，該公司與 AMD 一起主導高端 GPU 的供應市場。由于 AI 預計在未來幾年（可能幾十年內）將繼續快速增長，因此英偉達在 AI 領域被視為當之無愧的“大哥”。

但是有人成功就會有人模仿。因此，其他公司也希望進入 AI 市場“分一杯羹”。此外，政府的政策也會嚴重影響公司及其市場前景。兩者是如何讓英偉達更富有競爭力，又是如何剝它的主要增長市場的？請看如下分析。

美國制裁一批中國 AI 公司

在中國出現了許多初創公司，專注于開發廣泛的 AI 解決方案。其中包括一些世界上最大、最有價值的 AI 公司。因此，它們是 AI 基礎架構（包括 GPU）所需組件的強勁需求的來源。

例如，商湯科技被認為是價值超過 70 億美元的最有價值的 AI 初創公司。 不僅如此，它還是高端 GPU 的主要用戶。其自主研發的大型 AI 超級計算平臺可包含 14，000 多個 GPU。對于像英偉達這樣的高端 GPU 供應商來說，此類需求是他們最喜歡的。

然而，美國政府最近決定對一些涉嫌侵犯人權的中國公司實施制裁。 共有 28 個名字被添加到實體名單，這一舉動直接影響到中國一些最大的 AI 新興企業。商湯科技、曠視科技、依圖科技和科大訊飛是一些被列入實體名單的公司。這些新興企業的專業領域包括 AI 計算機視覺、臉部識別和語音識別等。

除非美國公司獲得美國政府的明確許可，否則美國廠商不得與實體名單上的任何公司開展業務。與華為 5 月份列入實體名單的情況類似，英偉達將不再能夠向受影響的公司供應其產品。簡單地說，高端 GPU 的市場對于英偉達來說開始變小了，這與其意愿背道而馳。

中國相對于英偉達的作用

中國被視為主要的增長動力。該國已經占到英偉達收入的五分之一左右，而且這個數字有大幅度增長的潛力。中國經濟仍在快速擴張，而且中國對 AI 等新興領域的強調也被視為對英偉達芯片的需求的增長。

（來源：英偉達）

中國競爭對手的大門可能已經打開

中國的 AI 熱潮推動了對英偉達供應的 GPU 的需求。但這一成功已導致其他公司加入這一行動，試圖在中國分得一杯羹。企業名單包括華為、康柏、阿里巴巴、百度等。他們的目標是拿出國產解決方案，使中國不必完全依賴進口。

最近大量的產品版本反映了對推出自己的 AI 芯片的重視程度。例如，阿里巴巴有一家名為平頭哥的子公司，負責設計半導體芯片。子公司于 9 月發布了含光 800，這是專為 AI 設計的芯片。

該公司聲稱其 AI 推理加速器芯片的計算能力是競爭對手 GPU 的十倍以上。使用 ResNet－50 上的推理圖像分類基準測試，該芯片比 英偉達 的 P4 快 46 倍，比 英偉達 的 T4 快 15 倍。效率為每秒 500 張圖像（＂IPS＂）／ 瓦。其 78，563 IPS 的峰值性能使含光 800 能夠在五分鐘內完成阿里巴巴基于 GPU 的解決方案在一小時內完成的事情。該芯片不僅速度更快，而且尤其是相比起進口的 GPU 幾千美元的價格，性價比是 GPU 的兩倍。

華為最近也憑借其昇騰 910 AI 芯片進入市場。與阿里巴巴不同，華為的芯片既能同時處理推理和 AI 模型的訓練。華為聲稱其能提供 256 臺 TFLOPS 的 FP16 性能和 512 臺 INT8 性能 TOPS，最大功耗為 310W。相比之下，英偉達的特斯拉 V100 和 Quadro RTX8000 分別提供 125 TFLOPS 和 206 TOPS。使用 ResNet－50 AI 模型訓練，華為 MindSpore（AI 計算框架）的昇騰 910 所花費的時間僅為使用 TensorFlow 的其他芯片一半的時間。

在這兩種情況下，阿里巴巴和華為都引用了英偉達產品作為基準，并詳細解釋了為什么從地面為 AI 設計的芯片比 GPU 更好。它不僅間接承認英偉達作為 AI 芯片的主要供應商的地位，而且還表明他們的目標是誰。

中國公司一直認為它們的芯片是專門為 AI 工作而設計的，所以其比英偉達基于 GPU 的解決方案更具優勢。然而，這可能不再必要，因為英偉達已經不能再繼續為中國供應 AI 產品。因此，競爭對手正在蠶食英偉達在中國的市場份額。

（來源：維基共享資源）

英偉達的機會在哪？

中國 AI 硬件及相關服務提供商將不得不與英偉達展開激烈競爭，但這件事因為美國的一紙禁令已經開始變得容易。不僅是實體名單上的公司與英偉達斷絕了關系，而且中國的其他公司也會非常警惕使用英偉達等美國公司的零部件進行重大投資。

未獲得美國政府批準的中國 AI 公司在與英偉達開展業務之前，將開始三思而行，因為他們無法知道他們是否會成為實體名單上的下一個。供應商的可靠性是采購決策的重要標準，與中國的替代品相比，英偉達在這方面顯得不足。選擇中國，意味著沒有成為供應中斷的受害者的風險——這是英偉達無法保證的。

因此，禁止中國 AI 公司應該被看作是該公司在中國市場的挫折。它有效地將 AI 市場交給了阿里巴巴和華為等中國供應商。雖然這兩家公司目前可能都落后了，但他們現在有機會占領中國市場的大部分（如果不是全部的話）。英偉達沒有在中國 AI 熱潮中成長，反而被剝奪了在最大、增長最快的 AI 市場之一競爭的能力。

如果一個人想要保持領先，在所有市場中競爭的能力是很重要的。特別是因為 AI 有潛力成為影響社會各個方面的最重要行業。沒有完全接管市場必將削弱英偉達，給初創公司機會接管，也許有一天會超過領先者。

當然，英偉達仍然可以指望能夠進入世界其他地方。與此同時，中國以外的競爭也在增加。不僅有谷歌和亞馬遜，而且新的玩家正在準備進入市場。例如，英特爾最近推出了它自己的神經網絡處理器，與英偉達相比，許多新進入者擁有規模更大，更多的資源。如果兩家公司要相互競爭市場份額，結果顯而易見。

不過英偉達還有張底牌，英偉達的 GPU 系列如果能夠足夠通用，如果 GPU 可以應用到不局限于它們當前用于的幾個應用程序中去，無論是加密貨幣還是 AI，當其他人沒有提供合適的產品時，那么英偉達將從中受益。

英偉達此前占據天時地利，它作為 AI 專用 GPU 的主要供應商而上升到榜首。然而，競爭現在無處不在，其領先地位也有可能會得到削弱，且在中國市場上的折戟恐怕會成為它跌落神壇的“阿喀琉斯之踵”。