新冠疫情對存儲產業鏈供需的影響仍在持續。4月底至5月初，業內人士爆料稱，國際存儲大廠的庫存水位下降，DRAM、NAND Flash的合約價漲幅超過10%。但到了6月，存儲價格卻開始下跌……

　　在錯綜復雜的大環境下，《國際電子商情》分析師與幾位存儲產業資深從業者，圍繞當前存儲產業鏈的市場表現，做了深度地交流與探討。

　　往后是漲還是跌？

　　進入到2020年，新冠疫情在全球的爆發，加大了存儲器件價格波動的概率。3月以來，多家存儲大廠被傳出“員工感染疫情”致使工廠停工。同時，業內也出現了需求疲軟及供應不暢等問題。4月底至5月初，有業內人士向《國際電子商情》分析師爆料稱，三星、SK海力士和美光的庫存水位已降到4至6周，其中三星DRAM、NAND Flash的合約價上漲幅度超過10%，預計下半年或出現供應緊張的局面。

　　不過，到第二季度末，存儲價格開始下跌，甚至一度跌到今年以來的新低。觀察近期存儲市場的表現：DRAM價格穩步下滑，4Gb DDR4內存顆粒中間價跌破2美元，SSD（固態硬盤）、內存等產品在“618”期間大幅降價促銷……種種跡象都表明了，近半年來存儲器件的價格的波動顯著。

　　針對存儲的價格，慧榮科技產品企劃部協理黃士德圍繞NAND Flash做了一些分析。他表示，在新冠疫情發生之前， NAND Flash的價格就已經上揚。兩個因素擴大了NAND Flash的需求面：第一，在數據中心中，SSD取代機械硬盤逐漸成為趨勢；第二，手機存儲容量在增大，需求也在持續提升。從供給面來看，去年大原廠停電、失火等不利事件也間接抬升了NAND Flash的價格。

　　另外，新冠疫情在全球的爆發，也助長了NAND Flash價格上漲。遠程辦公、電子商務、網上教育、在線游戲等應用的推動，促使數據中心的需求持續強勁。雖然通路庫存有所減少，但是國內供應商積極復工后，通路庫存也開始回補。需求面的支撐力度在今年年中向上反彈，不過預估存儲市場到下半年才能平穩。

　　說到庫存，東芯半導體副總經理陳磊強調說：“中國存儲芯片產業仍處于起步階段，對市場價格沒有明顯的影響作用。反觀國際主流大廠的影響力，其庫存水位對市場價格有調整作用。比如，庫存水位下降，可能是主力大廠供給暫時出現緊缺，或者新興應用爆發導致市場需求激增。我司的策略是緊跟市場來調整價格，目前我們的庫存水位維持在正常水平。”

　　而深圳市芯天下技術有限公司（以下簡稱芯天下）執行副總裁艾康林表示，NAND Flash和DRAM受行業周期和供求關系的影響很大，主要表現為價格在一定周期內劇烈波動。“在過去5年里IoT的發展極快，對NOR Flash的需求非常旺盛，再加上中美貿易戰推動了存儲國產化，使得在NOR Flash和NAND Flash產品上，出現了庫存水位低、上游供應鏈緊張的局面。”

　　宜鼎芯存科技（深圳）有限公司總經理游禮印稱，受全球新冠疫情影響，Q1渠道提貨的需求提前，到Q2渠道逐步消化庫存。現在全球疫情趨緩，預估到下半年經濟逐步復蘇，傳統電子業將進入旺季。屆時，存儲的需求會逐步回溫，在上游產能適當控制下，價格有上揚的可能性。

　　中國存儲產業的機遇

　　近年來，我國把集成電路產業發展放在首位。在整個集成電路中，占比最大的是存儲芯片，約占據40%的份額。為推動集成電路產業的進步，中央政府已經實施了多個有利舉措。投資方面，設立了國家大基金，投資方向瞄準包括存儲企業在內的半導體廠商；基建方面，要求加速“新基建”建設步伐，打造產業的升級、融合、創新的基礎設施體系。

　　·“新基建”將帶來什么？

　　“新基建”將帶動海量數據的產生，預計到2023年，實時數據占全球資料圈的24.5%。到2025年，全球新創建的資料量會達到175ZB。對存儲企業而言，未來迎來巨大機遇的同時，也將面臨更大的挑戰。

　　黃士德解釋說：“疫情期間，在線教育、遠程辦公、醫療信息技術等應用，造成線上數據量激增，帶來了更大容量存儲設備的需求。以‘圖像輔助醫療影像’為例，它在運行過程中，需要從圖片或影像中提取數據，并對數據做標記和特征比對，其爆發的計算量巨大，對存儲性能的要求極高。疫情結束后，企業會加速布局5G、AI，這將催生更多線上應用。”

　　“新基建”應用，需要高速且穩定可靠的存儲芯片作數據站點。大容量存儲芯片方面，國內存儲芯片廠商的技術和生產工藝與境外大廠有較大的差距。國內當前可量產的3D NAND產品與國外知名企業之間存在1至2代的技術差距，這要求國內廠商更專注對存儲容量的提升和制造工藝技術的累積。

　　小容量存儲也將迎來更大的機遇。

　　日前，在ASPENCORE主辦的中國IC領袖峰會上，芯天下執行副總裁王彬稱，“新基建”中的多個領域都涉及到小容量的Flash。比如：高特壓產業/電力行業對PLC、智能電表的更新和換代，會帶來NOR Flash的需求；智能制造、智能家居、智能安防、智能醫療等，會拉動小容量NOR Flash和SLC NAND Flash的需求；5G基站建設需要用到多顆512Mb-1Gb的NOR Flash等。

　　陳磊說：“東芯半導體聚焦中小容量NAND Flash、DRAM及低功耗中高容量NOR Flash。我們成功量產了38nm/24nm NAND Flash，65nm 1.8v低功耗產品、48nm SPI NOR Flash，8Gb SLC NAND Flash，低功耗移動式DRAM。基于DRAM和NAND Flash，還推出了MCP存儲器，主攻功能手機及4G/5G物聯網模塊市場。”

　　小結

　　突發疫情的確影響了今年存儲市場的表現。而具體對市場的影響有多大、程度有多深？主要由全球疫情何時結束來決定。

　　當前，產業鏈企業要做的，是在艱難的時刻做好自己。